Cụ thể, trái phiếu của CTCP Đầu tư và Phát triển Bất động sản Thế Kỷ (Cen Invest) có mã CIVCB2124001, phát hành vào tháng 10/2021 với lãi suất cố định 10,5%/năm. Trái phiếu ban đầu có kỳ hạn 3 năm, đáo hạn vào ngày 13/10/2024, nhưng sau khi thỏa thuận với trái chủ hồi cuối tháng 10 năm ngoái, thời gian tất toán đã được kéo dài thêm đến 13/10/2025.
Tài sản đảm bảo cho trái phiếu này bao gồm 50 triệu cổ phiếu của CTCP Bất động sản Thế Kỷ (Cen Land, mã ck: CRE), cùng quyền tài sản từ hợp đồng hợp tác giữa Galaxy Land và CRE tại dự án Khu đô thị Hoàng Văn Thụ (quận Hoàng Mai, Hà Nội).
Tuy nhiên, kể từ đầu năm 2022, cổ phiếu CRE đã liên tục giảm, từ mức trên 25.000 đồng/cp xuống dưới 7.000 đồng/cp, tương đương mức giảm hơn 70%, buộc Cen Invest phải bổ sung tài sản đảm bảo để đảm bảo giá trị trái phiếu.
Vào ngày 11/2/2025, Cen Invest đã bổ sung tài sản đảm bảo bằng cách thế chấp thêm 20,7 triệu cổ phần của CTCP Đầu tư Thành Đạt VN, tương đương 67,87% vốn điều lệ của công ty này. Thành Đạt VN hiện là chủ đầu tư dự án Khu dân cư Khe Cát tại Quảng Yên, Quảng Ninh.
Thành Đạt VN cũng cam kết bảo lãnh nghĩa vụ thanh toán cho trái phiếu của Cen Invest, đồng thời cam kết không phát sinh thêm khoản vay mới hay sử dụng tài sản để đảm bảo cho nghĩa vụ khác.
Để đảm bảo cho việc thanh toán trái phiếu, Cen Invest đưa ra phương án xử lý trong trường hợp phải bán toàn bộ cổ phần tại Thành Đạt VN. Theo đó, Công ty cam kết mức giá tối thiểu 373 tỷ đồng cho toàn bộ cổ phần, và giao dịch sẽ hoàn tất trước ngày 31/5/2025. Sau khi trừ chi phí, số tiền thu được sẽ được chuyển vào tài khoản thanh toán nợ trái phiếu.
Về tình hình tài chính, trong nửa đầu năm 2024, Cen Invest ghi nhận lãi sau thuế 1,6 tỷ đồng, cải thiện rõ rệt so với mức lỗ 31 tỷ đồng trong cùng kỳ năm trước. Tính đến cuối tháng 6/2024, vốn chủ sở hữu của Công ty đạt hơn 2.720 tỷ đồng, trong khi tổng dư nợ phải trả đạt hơn 3.734 tỷ đồng.
Không chỉ Cen Invest, CRE - nơi Shark Hưng giữ chức Phó Chủ tịch HĐQT cũng vừa hoàn tất việc gia hạn trái phiếu CRE202001 thêm gần 9 tháng. Trái phiếu này, trị giá 450 tỷ đồng và được phát hành cuối năm 2020, đã được gia hạn hai lần, kéo dài tổng cộng 22 tháng. Đến cuối năm 2024, CRE đã mua lại một phần nợ gốc, giảm dư nợ trái phiếu còn khoảng 354 tỷ đồng.
Tương tự Cen Invest, trái phiếu CRE được đảm bảo bằng cổ phiếu CRE và cổ phiếu của Cen Invest, với giá trị tài sản đảm bảo giảm mạnh so với trước đây. Ngoài ra, Công ty cũng cam kết toàn bộ khoản thu từ hợp đồng hợp tác tại dự án Khe Cát với Thành Đạt VN sẽ được chuyển vào tài khoản trả nợ cho trái chủ. Đặc biệt, từ tháng 2/2025, lãi suất trái phiếu CRE cũng sẽ được điều chỉnh giảm từ 12%/năm xuống còn 10,5%/năm.
Theo Báo cáo tài chính quý IV/2024 của CRE, Công ty vẫn đang đặt cọc 800 tỷ đồng với Thành Đạt VN để đảm bảo cho việc mua bán các sản phẩm bất động sản thuộc Khu dân cư Khe Cát.
Dự án do Thành Đạt VN làm chủ đầu tư, có diện tích gần 11,3 ha, với tổng mức đầu tư gần 762 tỷ đồng. Quy mô dự án bao gồm 246 căn nhà ở liền kề, 80 căn biệt thự, cùng các công trình dịch vụ, nhà trẻ, mẫu giáo. Tiến độ thực hiện dự án dự kiến hoàn thành vào cuối năm 2023, và dự án sẽ bắt đầu kinh doanh trong giai đoạn 2024 - 2025.