Khu Công nghiệp Tín Nghĩa (TIP): Lãi ròng năm 2025 lập đỉnh lịch sử nhờ khoản thu tài chính từ Cảng Phước An, tiền mặt tăng gấp 13 lần

Lợi nhuận quý IV tăng 42% nhờ doanh thu tài chính, lãi ròng cả năm vượt kế hoạch

Theo báo cáo tài chính hợp nhất quý IV/2025, Tín Nghĩa ghi nhận doanh thu thuần đạt hơn 40 tỷ đồng, giảm 17% so với cùng kỳ năm trước. Tuy nhiên, lợi nhuận sau thuế (lãi ròng) lại ghi nhận mức tăng trưởng ấn tượng 42%, đạt gần 98 tỷ đồng. Đây là mức lợi nhuận theo quý cao nhất mà doanh nghiệp đạt được kể từ quý I/2024.

Giải trình về kết quả này, phía công ty cho biết động lực tăng trưởng chính không đến từ hoạt động kinh doanh cốt lõi mà xuất phát từ doanh thu hoạt động tài chính. Cụ thể, khoản mục này tăng 25% lên hơn 100 tỷ đồng, trong đó phần lớn là hơn 84 tỷ đồng lãi từ hợp đồng hợp tác với Công ty Cổ phần Dầu khí Đầu tư Khai thác Cảng Phước An (MCK: PAP). Bên cạnh đó, việc giảm trích lập dự phòng đầu tư tài chính vào Công ty Cổ phần Cà phê Olympic cũng góp phần cải thiện lợi nhuận trong kỳ.

Lũy kế cả năm 2025, Tín Nghĩa ghi nhận doanh thu thuần đạt hơn 148 tỷ đồng, giảm 12% so với năm 2024. Nhờ sự đóng góp lớn từ hoạt động tài chính trong quý cuối năm, lãi ròng cả năm của doanh nghiệp đạt mức kỷ lục hơn 216 tỷ đồng, tăng 18% so với năm trước và hoàn thành vượt mức kế hoạch lợi nhuận đã đề ra.

Lượng tiền mặt tăng đột biến gấp 13 lần sau khi Cảng Phước An hoàn trả vốn góp

Bức tranh tài chính của Tín Nghĩa tại thời điểm ngày 31/12/2025 ghi nhận sự biến động mạnh về cơ cấu tài sản. Tổng tài sản đạt gần 2.156 tỷ đồng, tăng nhẹ so với đầu năm. Điểm nhấn đáng chú ý nhất là lượng tiền và các khoản tương đương tiền tăng vọt lên mức gần 1.186 tỷ đồng, gấp 13,6 lần so với đầu năm và chiếm tới 55% tổng nguồn vốn. Phần lớn số tiền này (1.182 tỷ đồng) đang được gửi ngân hàng với kỳ hạn dưới 3 tháng.

Sự gia tăng đột biến của lượng tiền mặt đến từ việc Cảng Phước An đã thanh toán toàn bộ số tiền góp vốn hơn 1.033 tỷ đồng cho Tín Nghĩa vào ngày 10/10/2025. Đây là khoản vốn Tín Nghĩa hợp tác đầu tư xây dựng và khai thác một phần đất tại dự án Khu công nghiệp Phước An. Theo thỏa thuận mới, hai bên tiếp tục thực hiện các điều khoản hợp đồng cũ, trong đó Phước An vẫn thanh toán chi phí sử dụng vốn cho Tín Nghĩa với lãi suất 12%/năm cho đến ngày hết hạn hợp đồng là 26/4/2026.

Trong năm 2025, Tín Nghĩa đã ghi nhận khoản lợi nhuận hơn 208 tỷ đồng từ thương vụ này (tương ứng tỷ suất 12%). Hiện Phước An đã thanh toán hơn 180 tỷ đồng, phần còn lại gần 28 tỷ đồng sẽ được thanh toán khi đáo hạn hợp đồng.

Về các chỉ tiêu tài chính khác, hàng tồn kho của doanh nghiệp giảm 6% về mức hơn 128 tỷ đồng, tập trung chủ yếu tại các dự án khu dân cư 18ha Tân Phước (Đồng Nai) và khu dân cư Thạnh Phú. Tổng nợ phải trả giảm 20% còn hơn 253 tỷ đồng, trong đó doanh nghiệp không ghi nhận bất kỳ khoản vay nợ tài chính nào, cho thấy sức khỏe tài chính lành mạnh.