BKAV Pro của ông Nguyễn Tử Quảng: Lợi nhuận 'sụt' 89% còn vỏn vẹn hơn 4 tỷ đồng, nhận ý kiến ngoại trừ vì nhiều nợ quá hạn

CTCP Phần mềm Diệt Virus BKAV (BKAV Pro) vừa gửi Công bố thông tin định kỳ về tình hình tài chính tới Sở giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) với những con số không mấy thuận lợi.

Lãi sau thuế năm 2025 sụt gỉảm tới 89%

Cụ thể, lợi nhuận trước thuế và lợi nhuận sau thuế của công ty chỉ đạt gần 5,6 tỷ đồng và 4,4 tỷ đồng; trong khi con số tương đương ở năm 2024 lần lượt là 48 tỷ - 41 tỷ, tương đương mức giảm tới 89%.

Vốn chủ sở hữu của doanh nghiệp cũng đạt gần 266 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế chưa phân phối là 146 tỷ đồng.

Tính đến ngày 31/12/2025, tổng số nợ phải trả của BKAV Pro là gần 365 tỷ đồng, tăng nhẹ so với con số 349,5 tỷ đồng hồi đầu năm. Trong đó, nợ vay ngân hàng là 22,5 tỷ đồng, nợ từ trái phiếu chào bán riêng lẻ là 162 tỷ đồng, nợ phải trả khác là 180 tỷ đồng.

Các chỉ tiêu sinh lời cũng 'sụt giảm' mạnh. Cụ thể, hệ số lợi nhuận sau thuế/vốn chủ sở hữu (ROE) giảm từ 16% xuống chỉ còn 2%; hệ số lợi nhuận sau thuế/tổng tài sản (ROA) cũng giảm từ mức 6,7% của kỳ trước xuống còn 0,7%.

Đáng chú ý, báo cáo tài chính kiểm toán 2025 của BKAV Pro nhận về loạt ý kiến ngoại trừ từ đơn vị kiểm toán là Công ty TNHH Hãng Kiểm toán AASC. Trong đó, đơn vị kiểm toán nhấn mạnh 5 vấn đề rủi ro tiềm ẩn liên quan đến các khoản công nợ của Doanh nghiệp.

Tại thời điểm 31/12/2025, AASC chưa thu thập được thư xác nhận đối với số dư trái phiếu phát hành phải trả trị giá 162 tỷ đồng. Công ty cũng có khoản phải trả trái phiếu phát hành đã quá hạn thanh toán cả gốc lẫn lãi, với dư nợ gốc là 162 tỷ đồng và lãi phải trả là gần 18 tỷ đồng.

Bên cạnh đó, BKAV Pro có khoản phải thu cho vay ngắn hạn đã quá hạn thanh toán đối với CTCP BKAV, dư nợ gốc 315 tỷ đồng và dư nợ lãi 100 tỷ đồng, nhưng không thực hiện trích lập dự phòng nợ phải thu khó đòi. Tương tự, khoản phải thu khách hàng quá hạn từ Công Ty TNHH Nền Tảng Chuyển Đổi Số Việt Nam, số tiền hơn 18,15 tỷ đồng, cũng chưa được trích lập dự phòng.

Ngoài ra, Công ty vay gần 33 tỷ đồng từ CTCP Dịch vụ và Đầu tư Trustlink và đã quá hạn thanh toán toàn bộ, nhưng chưa ghi nhận khoản tiền phạt chậm trả theo hợp đồng do hai bên vẫn đang trong quá trình làm việc.

“Vấn đề quá hạn thanh toán theo hợp đồng có thể tiềm ẩn các rủi ro thanh toán đối với các khoản phải thu này. Do đó, chúng tôi không đánh giá được ảnh hưởng của vấn đề này đến các chỉ tiêu liên quan trình bày trong BCTC của Công ty”, đại diện Hãng kiểm toán AASC nhận định.

Liên quan đến khoản nợ trái phiếu chậm trả, đây là lô trái phiếu mã BKPCB2124001. Lô trái phiếu phát hành ngày 26/05/2021, huy động 170 tỷ đồng với lãi suất ban đầu 10,5%/năm, mục đích mở rộng phát triển camera AI View, đầu tư chuyển đổi số và một phần cho sản xuất Bphone. Đây là trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, được bảo đảm bằng hơn 5,4 triệu cổ phần BKAV Pro thuộc sở hữu của CTCP BKAV trị giá khoảng 969 tỷ đồng và 4,9 triệu cổ phần CTCP BKAV thuộc sở hữu của ông Nguyễn Tử Quảng - Tổng Giám đốc BKAV và BKAV Pro.

Ban đầu, kỳ hạn trái phiếu kéo dài 3 năm, sau đó được gia hạn thêm 1 năm tới 26/05/2025 với lãi suất 11%/năm. Khi gia hạn, tài sản bảo đảm được đổi thành hơn 6,1 triệu cổ phần BKAV Pro (vẫn thuộc CTCP BKAV) và bổ sung thêm toàn bộ vốn góp của ông Quảng tại Công ty TNHH Nền tảng Chuyển đổi số Việt Nam.

Trên HNX, lô trái phiếu đã bị hủy đăng ký giao dịch do đã đến hạn thanh toán vào 26/05/2025. Trong công bố về việc thực hiện nghĩa vụ gần nhất vào 26/08/2025, Doanh nghiệp chưa thanh toán gần 9 tỷ đồng lãi trái phiếu, và gần 162,5 tỷ đồng gốc.